甚麼是保障型投資相連壽險PLP?8大重要事項

預計閱讀時間 4 分鐘

10Life團隊

2022年6月15日
甚麼是保障型投資相連壽險PLP?
分享到 Facebook
分享到 Twitter
分享到 LinkedIn
分享到 Whatsapp
複制網址

10Life團隊

2022年6月15日

預計閱讀時間 4 分鐘

保監局去年底引入一項新投資相連壽險(簡稱投連險,ILAS)種類,名為保障型投資相連壽險(Protection Linked Plans,PLP)。而滙豐保險的「滙萃保障相連保險計劃」獲證監會認可,是首個獲批的PLP產品,預料年內會正式推出,但究竟甚麼是PLP?與投連險又有甚麼分別?

1.身故賠償保障大幅上升


投連險身故賠償很多時候都是佔「保單價值105%」,僅少數產品是以「已繳保費105%」計算。而由於保單價值很大程度與組合內的基金投資表現掛鈎,意味身故賠償很容易受投資環境影響。

PLP則要求65歲前簽發的保單,身故賠償須佔已繳保費150%或以上。以保單簽發年齡45歲以下為例,65歲前身故賠償需佔已繳保費150%、200%或250%(詳見下圖)。而65歲以後則不得低於保單價值105%或總已繳保費(扣除已提取部份),並以較高者為準。

圖一:繕發年齡與身故賠償佔已繳保費百分比


2.退保費用須與保障性質相稱


投連險收費經常讓人詬病,保單持有人有機會被收取前期收費(即首幾個保單年度扣除供款作為收費,upfront charge)或退保費用,但PLP規定兩種費用只能收一種。

就退保費用方面,證監會亦列明PLP退保費用必須與投連險的保障性質相稱,例如本身保險成份低,似是一個基金平台產品,應該容許較短時間內退保,且費用應要降低;身故賠償高達已繳保費150%的產品則列為高保障類,容許較高退保費用。

3.平台費及保險成本不得高於市場


證監會去年表明新發行的投連險(包括PLP)保險成本不能高於市場上可以比較的保險產品,包括定期人壽;亦指明平台費需要與市場上其他同類型基金投資平台可比較,意味平台費不得高於市場。

4.費用披露趨透明


PLP利益說明文件會詳細列出不同保單年度的收費,包括平台費的前期收費、經常性的平台費、保險費用,最終會得出可用作投資的淨保費,而相較以往投連險僅披露複雜的總費用及收費披露(TFCD)及不同收費之百分比,PLP收費明顯更具體及透明(見圖二)。

圖二:PLP利益說明文件將詳列費用



利益說明文件亦會列明在持有年期10年、15年、20年情況下,應繳總平台費及應繳總保險費用是多少(見圖三)。

圖三:PLP利益說明文件均會列明長期平台費及保險費用



5.保險中介人佣金攤長支付


就包括PLP在內的投連險中介佣金費用上,保險公司需要攤分繳付,以避免「sell and go」不良銷售行為。以分期繳付投連險為例,首年佣金不得超過總佣金一半,其餘須平均攤分5年以上繳付。

6.投資失利保單或失效


保險費用在整個保單期內,一般會隨着受保人年紀增長而有所提高,故從PLP保單價值中扣除的金額亦會因此上升;保險費用亦可能因相關投資選項表現的不理想而增加。

此外,保監局設計PLP時,沒有要求保險公司承諾「保證不斷保」(No-Lapse Gaurantee),假如保單價值不足以支付保險費用及適用的平台費用,投連險保單會因此失效,而保單持有人亦可能會因此損失所有投資和相關權益,包括身故賠償,故此雖然PLP保障成份大幅提升,但並非絕對的安全網。

7.必須提供ESG基金


保監局規定,PLP投資選項當中,必定要有最少一項是證監會核準的ESG基金供客戶選擇。另外,一些保單持有人若果即將退休,PLP投資選項中需要包含一些去風險元素的選項,包括目標日期基金、生命周期基金等。

8.不適合中短期有資金需要人士


PLP於保單持有人退休前提供遠超其保單應繳總保費(150%至250%)的身故賠償額作人壽保障,保單期內可能獲取長期資本增值,但不適合有短期或中期流動資金需要的人。

另一方面,雖然保監局推出PLP這項新型投連險產品,但低保障的投連險(身故賠償為保單價值105%)仍在市面上繼續有售。

現時市場上尚未有PLP推出市面,而保監局上述提出的僅是產品要求及框架,PLP是否值得買入須視乎未來推出的產品細節,但可以肯定的是保障成份較傳統投連險為高。

註:本文最後更新日期:2022年6月7日。

免責聲明

10Life 產品評級和評分由10Life Financial Limited(獲保監局授權持牌保險經紀公司,保監局牌照號碼為FB1526)所制定。10Life 產品比較和10Life保險評分乃根據產品資料、事實陳述以及數據,並以一般消費者作為假設對像,從而作出數學運算,並不受與保險公司任何形式商業合作或所獲得費用影響。

10Life平台上之任何資訊(「10Life資訊」),包括但不限於產品比較、產品評分、網誌文章等,僅供一般教育及參考用途,並不構成或意圖構成任何受監管建議、保險、金融、投資或其他專業建議、推薦、核准、認可、邀約、銷售保險、金融或投資產品。10Life資訊並沒有考慮閣下之個人需要,閱覽有關資料亦不應被視為正在進行個人合適性評估,亦不足以構成任何購買保險產品決定的依據。購買任何保險產品或進行有關保險決定前,閣下應以保險公司提供的資料為準,自己進行研究,及/或尋求持牌保險中介人的獨立及專業意見。10Life資訊是以最大努力從不同渠道收集、驗證、更新而成。10Life集團及其附屬公司、關連人士、代理、董事、職員、員工將不會就有關資料引致的索償或損失負上任何責任。10Life集團及其附屬公司亦概不保證或擔保有關資料之準確性、完整性和適時性。

如閣下對10Life產品評級和評分有任何意見,歡迎電郵至 enquiries@10life.com

唔駛等,即刻傾!
持牌顧問為您解答所有保險疑問
請選擇顧問

Nik, Leung Tsz Kei

梁芷萁

10Life Financial 保險業務 經理

4.8
1173
274

Jack, Ng Wai Lap

黃維立

安盛 分組經理

4.7
4100
626

Arthur, Law Wing Kai

羅永楷

10Life Financial 業務發展 經理

5
255
4

Winnie, Ng Wai King

吳惠琼

富通 分行經理

4.8
1859
312

Even, Shum Miu Chu

岑妙珠

恆泰 高級理財顧問

4.6
1349
249

Tony, Yeung Chun Fung

楊俊鋒

富衛 財富策劃顧問

4.7
1812
315

Philip, Lee Hon Lun

李漢麟

萬通保險 分行經理

4.4
1656
265

Mabel, Siu Sin Wan

蕭善尹

富通 財富策劃總監

5
1072
319

Edward, Lam Wing Chuen

林永泉

康宏 資深財富管理顧問

4.6
1558
263

Noble, Suen Chit Yuen

孫哲遠

友邦 財富管理及保障 副總監

4.4
1119
249

保險?即管問!

  • 隨時隨地、安坐家中,提問保險
  • 得到多個持牌顧問回覆
  • 只需以電郵登入10Life
溫馨提示:閣下在提交問題之前,可以選擇指定保險公司。
請填寫問題
對不起,問題未能成功送出。
問題已成功送出。
例如儲蓄保險點樣揀? 我需要買人壽嗎?有咩產品保未知已有疾病?
分享到 Facebook
分享到 Twitter
分享到 LinkedIn
分享到 Whatsapp
複制網址

延伸閲讀

blog cover image
【乳癌】乳房摸到硬塊?拆解5類腫瘤 乳房篩查為甚麼重要?
2022年12月09日
買車保要格價 仲要留意自負額?
【三保網上報價大比併】車保保費可相差逾1.7倍 車主知唔知邊間最平?
2022年12月06日
內部回報率IRR如何計算? 為何儲蓄保險和年金要用IRR比較?
【內部回報率】儲蓄保險和年金的IRR是甚麼意思?如何計算?
2022年11月28日
保險字典
成日做運動怕受傷? 意外保險原來包物理治療!
【意外保險比較2022】物理治療、跌打邊份賠最多?一文睇晒保費、賠償次數及產品評分
2022年11月25日
個人意外保險
確定離開嗎?
唔駛等,即刻傾!
持牌顧問為您解答所有保險疑問
請選擇顧問

Nik, Leung Tsz Kei

梁芷萁

10Life Financial 保險業務 經理

4.8
1173
274

Jack, Ng Wai Lap

黃維立

安盛 分組經理

4.7
4100
626

Arthur, Law Wing Kai

羅永楷

10Life Financial 業務發展 經理

5
255
4

Winnie, Ng Wai King

吳惠琼

富通 分行經理

4.8
1859
312

Even, Shum Miu Chu

岑妙珠

恆泰 高級理財顧問

4.6
1349
249

Tony, Yeung Chun Fung

楊俊鋒

富衛 財富策劃顧問

4.7
1812
315

Philip, Lee Hon Lun

李漢麟

萬通保險 分行經理

4.4
1656
265

Mabel, Siu Sin Wan

蕭善尹

富通 財富策劃總監

5
1072
319

Edward, Lam Wing Chuen

林永泉

康宏 資深財富管理顧問

4.6
1558
263

Noble, Suen Chit Yuen

孫哲遠

友邦 財富管理及保障 副總監

4.4
1119
249
×
匿名問問題
無需留聯絡電話,匿名問問題,即時交談,得到持牌顧問的意見。
請註冊或登入10Life 帳戶,即時匿名問問題!
顧問的回覆
已將問題發送給持牌顧問。
無需留聯絡電話,匿名問問題,即時交談,得到持牌顧問的意見。
請註冊或登入10Life 帳戶,即時匿名問問題!
已聯絡顧問
暫時並無已聯絡顧問的紀錄。
請註冊或登入10Life 帳戶,無需留電話號碼,即可與持牌顧問聯絡!
唔駛等,即刻傾!
持牌顧問為您解答所有保險疑問
請選擇顧問

Nik, Leung Tsz Kei

梁芷萁

10Life Financial 保險業務 經理

4.8
1173
274

Jack, Ng Wai Lap

黃維立

安盛 分組經理

4.7
4100
626

Arthur, Law Wing Kai

羅永楷

10Life Financial 業務發展 經理

5
255
4

Winnie, Ng Wai King

吳惠琼

富通 分行經理

4.8
1859
312

Even, Shum Miu Chu

岑妙珠

恆泰 高級理財顧問

4.6
1349
249

Tony, Yeung Chun Fung

楊俊鋒

富衛 財富策劃顧問

4.7
1812
315

Philip, Lee Hon Lun

李漢麟

萬通保險 分行經理

4.4
1656
265

Mabel, Siu Sin Wan

蕭善尹

富通 財富策劃總監

5
1072
319

Edward, Lam Wing Chuen

林永泉

康宏 資深財富管理顧問

4.6
1558
263

Noble, Suen Chit Yuen

孫哲遠

友邦 財富管理及保障 副總監

4.4
1119
249

我們使用Cookies以優化您於我們網站的瀏覽體驗。如繼續瀏覽本網站,即表示您同意我們使用 Cookies。詳情請參閱我們的Cookie政策