Is it worth cashing in your life insurance policy in a crisis? (Chinese Article)

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07 Aug 2020
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07 Aug 2020

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新冠肺炎嚴重打擊本地經濟,根據今年6月公布的數據,香港最新失業率為6.2%,創15年來的新高,當中旅遊、飲食、零售業更成為重災區。面對疫情、就業前景的不明朗因素,不少市民都要勒緊褲頭,節衣縮食。為了解決資金週轉問題,有朋友問,暫停繳交保費 或者從儲蓄保險中「拎錢」是否可行。究竟大家從儲蓄保險中可提取什麼來應急?執行時又有什麼要注意呢?

從儲蓄保險「拎錢」取決於現金價值,而非已供保費

若大家想從儲蓄保險保單內「拎錢」,這牽涉到,在投保期間保單內累積了多少的現金價值及紅利。先說提取紅利,當大家投保時,保險顧問大概向您介紹過滾存紅利,但實際上,保單內有多少紅利,要視乎滾存時間及供款期。舉例說,陳先生於5年多前投保終生儲蓄保險,需供款18年,以月供美金698支付,至今已繳付保費美金46,812,而積存紅利就有美金1,118,詳見下表。一般而言,提取紅利不會影響保單的保證現金價值及人壽保障,但滾存效應會減低。

儲蓄保險計劃保障內容及保單價值

既然紅利未必多,哪麼,從自己的保單提取現金價值又是否可行?儲蓄保險的客戶也可提取保單內所有的現金價值,然後退保。延續上例,供款5年多的陳先生,保單內可提取的現金價值為美金8,705,連同積存紅利美金1,118,若此時退保,合共可提取美金9,823。但是,相對於已繳保費(美金 46,812),陳先生便要損失79%的已供保費。值得留意的是,如果客戶同時投保儲蓄保險連附加契約,後者所涉及的保障(可能是醫療、人壽、意外),都會在儲蓄保險退保時,一併終止。

保單貸款要付利息7%-8%

另一個可考慮的應急方案是保單貸款。一般來說,在最初供款期完成後,客戶可向保險公司申請保單貸款,藉此提取保單現金價值。有別於退保,透過保單貸款,該儲蓄保險及附加契約(如有)的保障可以繼續。

保險公司規定保單貸款的最高借貸額,通常是保單累積現金價值(扣除未償還的貸款後,如有)的80%至90%, 視乎不同產品釐定。當然,保單貸款亦要付利息,一般年利率為7%至8%。 另外,有些讀者想透過暫停保單的供款,紓解財政壓力。其實,對於部分儲蓄保險,若客戶自行停繳保費,可能自動啟動保單貸款,因此要承擔貸款的利息。也有些儲蓄保險,停供保費可導致保單被終止,所以,客戶在作出決定前,要衡量利弊。

保險公司的儲蓄保險 保單貸款利率 (每年)
友邦 7% (美元、港元保單,1977年以後)
安盛 8%
宏利 7.3% (港元);6.8% (美金)
英國保誠 8%
永明金融 8%
1. 保單貸款利率資料更新至2020年8月6日。以保險公司公布為準,詳情請向保險公司查詢。

借定唔借?還得到先好借

若選擇保單貸款,大家固然要支付貸款利息,保險公司會從剩餘的現金價值中扣除。此外,如果保單仍處於供款期,客戶在貸款期間仍要繳交保費,若客戶不交保費,剩餘的現金價值會再被扣減,變相借更多錢。但當保單內剩餘的現金價值及紅利,少於未償還的欠款,該保單亦可能被終止。

再引用上例,如果陳先生透過保單貸款借錢6,000美金,基於他需月供保費698美金,如果他同時停交保費,該儲蓄保險保單的現金價值亦只可「捱」多4個月,若不還款或再交保費,該保單便會終止。所以,老生常談的一句,借定唔借?還得到先好借。

最後提醒大家,大多數終生儲蓄保險都是長線的,客戶透過持之以恆的儲蓄,保險公司發揮滾存效應,長遠地為客戶累積財富;但是,一般的儲蓄保險的資金流動性並不高,尤其在保單早期,就如上述陳先生的情況,18年供款期的保單但只付了5年多保費,其現金價值有限(相對於已繳保費)。如果保單已經供款完畢,現金價值可望高於已繳保費。所以,在銷售時,客戶需進行財務需要分析(FNA),確保他能夠負擔供款期內的保費。一個以客為先的保險顧問應向客戶陳述產品的優點及潛在風險。

疫情重創經濟,不少市民的收入大減,但若要動用保單貸款或退保,就要與保險顧問了解清楚它們的影響。如想得到第二意見,大家可透過10Life「匿名問問題」,即時得到多個持牌顧問的回覆。 

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